Мосбиржа рухнула - Что будет с экономикой России?

Соединенные Штаты ввели новые санкции, запрещающие торговлю долларом и евро на российской Московской бирже. Это решение является частью более широких санкций, направленных на ослабление российской экономики в ответ на продолжающийся конфликт в Украине.

После введения новых санкций США Московская биржа испытала значительные трудности. Акции крупных российских компаний резко упали, что привело к общей нестабильности на рынке. Эти санкции направлены на сдерживание российской военной мощи и включают ограничения на экспорт и финансовые операции с компаниями, которые, по мнению США, способствуют российским военным усилиям.

По данным СМИ, после введения этих санкций, индексы Московской биржи значительно снизились. Санкции затронули более 280 компаний и физических лиц, включая предприятия из России, Турции, Китая и других стран. В частности, ограничения коснулись экспорта высокотехнологичных компонентов, необходимых для военной промышленности России, что оказывает давление на экономику и рынок страны.

Как на эту ситуацию отреагировал рынок? 

Значительным падением.

В понедельник, после объявления о санкциях, индекс Московской биржи снизился на 2.7%, в то время как акции отдельных крупных компаний упали на 3-4%. Новые ограничения, вызвали беспокойство среди инвесторов. Эти меры привели к возросшей волатильности на рынке металлов, особенно алюминия и меди, что также сказалось на ценах российских металлургических компаний. Инвесторы опасаются дальнейшего усиления санкционного давления и возможных экономических последствий для России, включая ограничение доступа к международным рынкам капитала и технологий​.

Аналитики прогнозируют, что продолжение санкционного давления приведет к увеличению экономической зависимости России от Китая и других незападных стран. Это может повлиять на долгосрочную устойчивость российской экономики, так как она будет все больше зависеть от нестабильных политических и экономических условий этих партнеров

Какими будут последствия для банковского сектора? 

В результате этого запрета, курсы доллара и евро будут формироваться через внебиржевые сделки, что приведет к увеличению разницы между курсами покупки и продажи этих валют и уменьшению их ликвидности на российском рынке. Теперь торги долларами и евро будут происходить напрямую между банками, что напоминает ситуацию 1990-х годов, до внедрения электронных торгов на Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ). Российские банки будут вынуждены адаптироваться к этим изменениям, возможно, используя юань как альтернативную валюту для международных расчетов, чтобы обходить санкции.

Есть и те, которые говорят о появлении "черных рынков", а также "переход на внебиржевые сделки". В условиях ограничения официальных торгов может усилиться роль черного рынка валюты, где курсы будут значительно отличаться от официальных. Это создаст дополнительные риски и проблемы для бизнеса и частных лиц, которые зависят от валютных операций.

Касательно внебиржевых сделок. С запретом на торговлю долларами и евро на Московской бирже, курсы этих валют будут формироваться через внебиржевые сделки. Это приведет к увеличению спредов (разницы между курсами покупки и продажи) и снижению ликвидности операций.

Курс рубля "под давлением" 

Ожидается отток капитала, ведь иностранные инвесторы будут избегать рисков, связанных с российскими активами. Это уменьшит приток иностранной валюты в страну, что приведет к ослаблению рубля. Как и баррель нефти марки Brent, курс рубля отныне будет зависеть от новостного фона и ожиданий участников рынка.

Таким образом, курс рубля, скорее всего, продолжит ослабевать под воздействием санкционного давления, экономической неопределенности и возможного оттока капитала из страны. 

С чем может столкнуться  Россия, находясь под этим валютным "гнетом"?  

С экономической  нестабильностью:  падение индексов Московской биржи сигнализирует о значительной экономической нестабильности. 

С ослаблением рубля:   в условиях увеличивающегося оттока капитала и снижения доверия к российским финансовым институтам оно неизбежно. 

С инфляцией - удорожанем импорта, что негативно скажется на покупательной способности населения и устойчивости внутреннего рынка.

С китаезависимостью:  в  условиях ограничения доступа к западным рынкам и технологиям Россия будет вынуждена усиливать экономическое сотрудничество с Китаем и другими незападными странами. 

С увеличением государственного вмешательства:  а в  условиях экономической нестабильности государство может, и даже имеет право усилить вмешательство в экономику, что приведет к новым мерам поддержки пострадавших отраслей и компаний. Это может включать субсидии, налоговые льготы и другие формы государственной помощи, что, в свою очередь, увеличит бюджетную нагрузку.

Станет ли китайский юань единственной валютой, торгующейся на Мосбирже? 

Доля юаня на торгах Московской биржи значительно выросла, что отражает растущую экономическую зависимость России от Китая. В условиях санкций Запада Россия вынуждена искать альтернативные валюты и партнеров, и Китай становится главным экономическим партнером. В долгосрочной перспективе такие меры могут способствовать дальнейшему снижению экономического потенциала России и усилению зависимости от других валют, таких, как юань.

В целом, юань становится все более значимой валютой на Московской бирже, что подчеркивает изменение векторных экономических связей России в условиях продолжающегося геополитического давления.

• Байден перепутал Украину с Ираком
• Маск готов поработать ведущим дебатов Байдена и Трампа
• «Прошлой ночью произошла трагическая ошибка» - Премьер Нетаньяху